إدارة الأرباح

إدارة الأرباح في المحاسبة هي عمل التأثير بشكل مقصود على عملية التقرير المالي للحصول بعض المكاسب الخاصة. تتضمن إدارة الأرباح تعديل التقارير المالية لتضليل أصحاب المصالح حول أداء المنظمة الضمني، أو«تؤثر على النتائج التعاقدية التي تعتمد على أرقام المحاسبة المبلغ عنها».

لدى إدارة الأرباح تأثير سلبي على جودة الأرباح، وقد تُضعف من مصداقية التقرير المالي. فضلًا عن ذلك، نطق رئيس هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية آرثر ليفيت في خطاب لعام 1998 إذا إدارة الأرباح «واسعة الانتشار». بالرغم من انتشارها، يمكن لتعقيد قوانين المحاسبة حتى يجعل إدارة الأرباح صعبة التشخيص بالنسبة للمستثمرين المنفردين.

حدوثها واستجابة المنظمين

يُعتقد حتى إدارة الأرباح واسعة الانتشار. وقد وضَّح تقرير لعام 1990 عن أوضاع إدارة الأرباح: «تحصل إدارة الأرباح قصيرة الأمد في الكثير، إذا لم يكن في جميع الشركات»، وفي خطاب لعام 1998، نطق رئيس هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية عن إدارة الأرباح إنها «واسعة الانتشار، ولكنها عادةً تُتحدى بشكل قليل جدًا». خط راي بال في منطقة لعام 2013، عند إبداء رأيه بأن بحوث المحاسبة لم تكن توثق إدارة الأرباح بشكل يعتمد عليه: «بالطبع ستستمر إدارة الأرباح. لقد حُوكم وأُدين الناس».

انتقدت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية إدارة الأرباح؛ لأنها تحتوي على عواقب وخيمة للتقرير المالي، ولإخفائها «العواقب الحقيقية لقرارات الإدارة». لقد طالبت المحددات القياسية بإجراء تغييرات للمعايير المحاسبية لتحسين شفافية البيان المالي، وقد دعت إلى زيادة في الرقابة على عملية التقارير المالية. واتهمت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية إدارة الشركات المتورطة بإدارة الأرباح بالاحتيال.

الدوافع والطرق

تضم إدارة الأرباح التلاعب بأرباح الشركة باتجاه هدف محدد مسبقًا. ويمكن حتى يُحفَّز هذا الهدف عن طريق تفضيل لأرباح مستقرة أكثر (ينطق إذا إدارة القضية فيها تمارس صقل الدخل). يمكن لصقل الدخل الانتهازي حتى يُشير إلى خطر أقل، ويزيد قيمة الشركة السوقية. من الدوافع الأخرى لإدارة الأرباح هي الحاجة إلى المحافظة على مستويات نسب محاسبة معينة بسبب اتفاقيات الدَّين، والضغط للمحافظة على أرباح متزايدة والتغلب على أهداف المحللين.

قد تتضمن استغلال الفرص لصنع قرارات محاسبية لتغيير شكل الأرباح المبلغ عنها في البيانات المالية. ويمكن للقرارات المحاسبية بدورها حتى تؤثر على الأرباح؛ لأن باستطاعتها التأثير على توقيت التحويلات والتخمينات المستعملة في التقارير المالية. على سبيل المثال، يمكن لتغيير صغير نسبيًا في التخمينات للدين السيئ حتىقد يكون له تأثير ملحوظ على صافي الدخل، ويمكن للشركة -التي تستعمل محاسبة (الداخل أخيرًا يخرج أولًا) للمخزون- حتى تزيد من صافي الدخل في أوقات ازدياد الأسعار عن طريق تأخير المشتريات لفترات مستقبلية.

الكشف عن إدارة الأرباح

يمكن لإدارة الأرباح حتى تكون صعبة الكشف بالنسبة للمستثمرين المنفردين؛ بسبب تعقيد قوانين المحاسبة، بالرغم من اقتراح باحثي المحاسبة لطرق عدة. على سبيل المثال، لقد أظهرت البحوثات حتى الشركات التي فيها تزايدات أكثر وهياكل حاكمية ضعيفة تكون أكثر أرجحية للعمل في إدارة الأرباح، واقترحت البحوث الحديثة حتى بإمكان الطرق المبنية على فهم اللغة حتى تكشف عن التلاعب المالي. مثال على ذلك، فقد وجدت دراسات لعام 2012 حتى مخالفة القواعد اللاحقة وإعادة الصياغة الخادعة التي حدثت ترتبط بفهم اللغة المستعمل من قبل الإدارة العليا في المكالمات الجماعية للأرباح.

المراجع

^ Schipper, Katherine. 1989. “Commentary on Earnings Management.” Accounting Horizons (December): 91–102.
^ Healy, Paul M., and James M. Wahlen. 1999. “A Review of the Earnings Management Literature and Its Implications for Standard Setting.” Accounting Horizons 13 (4): 365–383.
^ Akers, Michael D.; Giacomino, Don E.; Bellovary, Jodi L. "Earnings Management and Its Implications: Educating the Accounting Profession". The CPA Journal. The New York State Society of CPAs. مؤرشف من الأصل في 25 مارس 2015. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ Munter, Paul (1999). "SEC Sharply Criticizes "Earnings Management" Accounting" (PDF). مؤرشف من الأصل (PDF) في 05 سبتمبر 2012. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ "Remarks by Chairman Arthur Levitt". SEC. مؤرشف من الأصل فيثمانية أكتوبر 2019. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ "What is earnings management?". Investopedia. مؤرشف من الأصل في 20 يوليو2018. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ Ball, Ray (2013). "Accounting Informs Investors and Earnings Management is Rife: Two Questionable Beliefs". Accounting Horizons. 27 (4): 847–853. doi:10.2308/acch-10366.
^ "SEC Charges Former Chief Accounting Officer of Beazer Homes for Fraudulent Earnings Management Scheme". SEC. مؤرشف من الأصل فيستة يناير 2017. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ "COMMISSION CHARGES TWO FORMER BRISTOL-MYERS OFFICERS FOR FRAUDULENT EARNINGS MANAGEMENT SCHEME". SEC. مؤرشف من الأصل فيثمانية يونيو2016. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ Subramanyam, K. R. (1996). "The pricing of discretionary accruals". Journal of Accounting and Economics. 22: 249–281. doi:10.1016/s0165-4101(96)00434-x.
^ Richardson, Scott A.; A. Irem Tuna; Min Wu (October 2002). "Predicting Earnings Management: The Case of Earnings Restatements". SSRN = 338681 338681.
^ Weil, Roman L. "Quality of Earnings and Earnings Management: A Primer for Audit Committee Members" (PDF). AICPA. مؤرشف من الأصل (PDF) في 13 أكتوبر 2017. اطلع عليه بتاريخ 14 يناير 2014.
^ Larcker, David F.; Anastasia A. Zakolyukina (2012). "Detecting Deceptive Discussions in Conference Calls". Journal of Accounting Research. 50 (2): 495–540. doi:10.1111/j.1475-679x.2012.00450.x.
^ Hobson, Jessen L.; William J. Mayew; Mohan Venkatachalam (2012). "Analyzing Speech to Detect Financial Misreporting". Journal of Accounting Research. 50 (2): 349–392. doi:10.1111/j.1475-679x.2011.00433.x.